class=”bg-white border border-yellow-200 rounded mb-4 p-4″>
У першій половині 2026 року український ринок іпотечного кредитування продемонстрував зростання, однак його динаміка майже повністю залежить від державної програми “єОселя”.
Без перегляду механізмів державної підтримки та посилення захисту прав кредиторів, поява повноцінної ринкової іпотеки залишається малоймовірною.
Про це повідомила перша заступниця голови правління ГЛОБУС БАНКУ Олена Дмітрієва під час аналітичної панелі “Аналітика ринку будівництва та нерухомості І півріччя 2026 року”, організованої Конфедерацією будівельників України.
За її словами, в першій половині року попит на придбання житла обмежувався через енергетичний терор, безпекові ризики та економічну невизначеність. Водночас ціни на нерухомість суттєво зросли внаслідок девальвації гривні та збільшення собівартості будівництва.
Незважаючи на це, як зазначає банкірка, вартісні умови придбання житла залишаються привабливими за історичними показниками: співвідношення ціни квартири на вторинному ринку до річної орендної плати становить близько десяти років. Крім того, на ринку спостерігаються ознаки пожвавлення пропозиції.
“Ринок нерухомості поступово адаптується до умов воєнного часу, проте попит залишається надзвичайно чутливим до обстрілів, перебоїв з електропостачанням та зростання витрат на будівництво. При цьому частка іпотеки у загальній кількості угод купівлі-продажу житла досі становить лише приблизно 3%”, — зазначила Олена Дмітрієва.
Згідно з її даними, станом на 1 червня 2026 року загальний обсяг іпотечних кредитів у банківській системі сягнув 50 млрд грн, що становить близько 4% від усіх виданих кредитів. За останній рік іпотечні портфелі банків зросли на 35%, тоді як загальний кредитний портфель збільшився приблизно на 10%.
Вона також підкреслила, що іпотечні позики наразі мають близько 42 тис. українських сімей, що становить лише 0,4% від загальної кількості домогосподарств. Частка проблемних кредитів у цьому сегменті сягає 12%, переважно через застарілі валютні позики.
Водночас кількість нових іпотечних кредитів ще не повернулася до рівня, що спостерігався до війни. У 2025 році банки видали близько 77% від кількості кредитів, наданих у 2021 році.
“Іпотечні портфелі справді демонструють значно вищі темпи зростання порівняно з кредитним ринком загалом. Однак головним стимулом цього зростання залишається програма “єОселя”. Без державної підтримки обсяги іпотечного кредитування були б суттєво меншими”, — наголосила банкірка.
На думку експертки, однією з ключових тенденцій 2026 року є стрімке збільшення кількості кредитів під заставу майнових прав на квартири в будинках, що зводяться. У першому півріччі 2026 року банки видали на 616 таких кредитів більше, ніж за аналогічний період 2025 року. Отже, їх кількість зросла на 146%, а частка в загальній структурі іпотечних видач збільшилася з 17% до 27%.
За 5 місяців 2026 року банки видали на 279 кредитів більше на придбання готового житла безпосередньо у забудовників, ніж за аналогічний період 2025 року. У відносному вимірі кількість таких позик зросла на 31%. На вторинному ринку приріст становив 519 кредитів, або 45%.
У середньому щомісяця банки надають близько 207 кредитів під заставу майнових прав на квартири в новобудовах та ще близько 238 кредитів на придбання вже готового житла у забудовників. Завдяки цим двом напрямам іпотечного кредитування будівельні компанії щомісяця отримують близько 884 млн грн, або приблизно $20 млн.
“Зростання кредитування під заставу майнових прав є важливим індикатором для первинного ринку. Іпотека дедалі частіше стає не лише інструментом придбання житла, а й джерелом фінансування будівництва та завершення нових житлових проєктів”, — пояснила Олена Дмітрієва.
Вона також звернула увагу, що від початку впровадження програми “єОселя” було видано близько 28 тис. кредитів на загальну суму 49 млрд грн. Наразі на неї припадає 93% усіх нових іпотечних кредитів в Україні.
Крім того, темпи кредитування зростають: у першому півріччі 2026 року за програмою було видано 8,4 млрд грн проти 5,5 млрд грн за аналогічний період 2025 року.
Банкірка нагадала, що до програми “єОселя” долучилися десять банків — чотири державні та шість комерційних. Водночас близько 80% кредитів за програмою видали саме державні банки.
Загалом нові іпотечні кредити в Україні наразі надають лише 12 із 59 банків. При цьому ринок залишається надзвичайно концентрованим: 93% усіх іпотек видали п’ять установ. У цьому сегменті працюють чотири державні банки та вісім банків із приватним українським капіталом, тоді як установи, що входять до іноземних банківських груп, участі в іпотечних програмах не беруть.
Щодо структури кредитування за програмою “єОселя”, то 28% позик було надано під заставу майнових прав — на придбання 1197 квартир у будинках, що зводяться. Ще 35% кредитів спрямували на купівлю готового житла безпосередньо у забудовників — загалом 1534 квартири. Наразі для участі в програмі акредитовано вже 365 будинків.
Паралельно розширюються й умови доступності “єОселі” для окремих категорій громадян. Зокрема, після запровадження для внутрішньо переміщених осіб додаткової компенсації частини першого внеску та платежів упродовж першого року кредитування їхня частка серед учасників програми зросла до 20%.
Крім того, з грудня мобілізовані військовослужбовці отримали можливість оформлювати іпотечні кредити під 3% річних. Наразі їхня частка серед позичальників становить близько 7%. Ще 31% учасників програми — військовослужбовці за контрактом та представники правоохоронних органів.
Важливою зміною стало й збільшення граничної площі житла для сім’ї з двох осіб — із 52,5 до 73,5 кв. м. Саме такі сім’ї становлять найбільшу категорію позичальників за програмою.
Водночас, попри розширення державної підтримки, конкуренція на іпотечному ринку залишається низькою. Однією з головних причин цього є слабкий захист прав кредиторів. Стягнення проблемної заборгованості можливе переважно через судові процедури і може тривати роками. Крім того, діє мораторій на продаж предметів іпотеки фізичних осіб за кредитами, оформленими до початку повномасштабної війни.
!За таких обставин банк може роками не мати можливості повернути заставу і водночас фактично безоплатно кредитувати недобросовісного позичальника. Без посилення прав кредиторів розвиток повноцінної ринкової іпотеки малоймовірний!, — підкреслила Олена Дмітрієва.
Додатковим обмеженням для подальшого розвитку іпотеки стає посилення вимог НБУ до капіталу банків відповідно до європейських директив. Водночас можливості фінустанов нарощувати капітал стримує високе податкове навантаження, зокрема 50-відсоткова ставка податку на прибуток банків. За таких умов темпи розширення кредитних портфелів можуть бути обмеженими навіть за наявності стабільного попиту на житло.
Разом із тим, новим поштовхом для ринку у 2026–2027 роках може стати іпотечна програма, яку “Укрфінжитло” готує спільно зі Світовим банком. Вона передбачатиме компенсацію до 20% суми кредиту, відшкодування відсотків протягом перших чотирьох років та мінімальний початковий внесок на рівні 5–10%. Загальний обсяг фінансування програми може становити $390 млн.
Очікується, що протягом трьох років за новою моделлю буде видано від 20 до 30 тис. іпотечних кредитів. Це може фактично подвоїти нинішні обсяги нової іпотеки, розширити коло позичальників та залучити до кредитування більше банків.
Основний фокус програми планують зробити на вторинному ринку, оскільки обмеження щодо віку житла не передбачатимуться. Натомість головним інструментом підтримки придбання житла на первинному ринку і надалі залишатиметься “єОселя”.
“Нова компенсаційна модель може зробити іпотеку доступнішою для значно ширшого кола громадян, залучити до ринку нові банки та збільшити загальні обсяги кредитування. Водночас довгострокові перспективи іпотеки залежатимуть не лише від державних програм, а й від вимог до банківського капіталу та реального посилення захисту прав кредиторів”, — підсумувала Олена Дмітрієва.
АКЦІОНЕРНЕ ТОВАРИСТВО "КОМЕРЦІЙНИЙ БАНК "ГЛОБУС" (ГЛОБУС БАНК) засновано у 2007 році.
Станом на серпень 2026 року регіональна мережа налічує 34 відділення, з них 29 входять до об’єднаної мережі Power Banking, що дає змогу працювати за умов відсутності світла.
ГЛОБУС БАНК підтверджено найвищий кредитний рейтинг за національною шкалою на рівні uaAAA, а також рейтинг депозитів на рівні ua2+ за шкалою рейтингового агентства "Експерт-Рейтинг".
Пріоритетними напрямками діяльності банку є кредитування енергоефективних проєктів, іпотечне кредитування на первинному ринку, автокредитування, кредитування малого та середнього бізнесу.
ГЛОБУС БАНК є акредитованим партнером низки державних програм: державної іпотечної програми “єОселя”, програми пільгового кредитування малого та середнього бізнесу “5-7-9”, “Доступний факторинг”, “Доступний фінансовий лізинг 5-7-9”, “Енергонезалежність фізичних осіб – власників домогосподарств”.
Банк є партнером ДУ “Фонду енергоефективності” за програмами кредитування ОСББ та ЖБК “Енергодім” та “ГрінДІМ”.
Банк є учасником державної програми “Національний кешбек”.
25 червня 2024 року ГЛОБУС БАНК став одним із 17 найбільших українських банків, що підписали Меморандум про кредитування проєктів з відновлення енергоінфраструктури.
Голова правління ГЛОБУС БАНКУ Сергій Мамедов є віцепрезидентом Конфедерації будівельників України та віцепрезидентом Асоціації українських банків.
Дата: 08.08.2026